Предметом рассмотрения в докладе являются реформы в сфере регулирования спустя десять лет после глобального финансового кризиса
ВАШИНГТОН, 6 ноября 2019 года — Спустя десять лет после глобального финансового кризиса развивающиеся страны увеличили минимальные требования к капиталу, чтобы повысить устойчивость своих банковских систем. Вместе с тем, как отмечается в новом докладе Всемирного банка, сохраняющиеся проблемы с раскрытием информации и надзорным потенциалом по-прежнему не позволяют этим странам добиться устойчивой эффективной работы банковского сектора.
В Докладе о мировом финансовом развитии 2019/2020: Банковское регулирование и надзор спустя десять лет после глобального финансового кризиса на основе анализа собранных за десять лет данных показано, как в период после кризиса изменялись два основополагающих элемента регулирования – рыночная дисциплина и регулирование капитала. Общественность получила возможность ознакомиться с новыми данными проводимого Всемирным банком глобального Обследования по вопросам банковского регулирования и надзора – уникальной базы данных о состоянии регулирования и надзора в 160 странах мира.
В посткризисный период в центре внимания дебатов о реформах в сфере регулирования находились развитые страны, тогда как данных о реформах, проводимых в развивающихся странах, и об их влиянии на стабильность местного банковского сектора и его кредитной деятельности по-прежнему недостаточно. Цель этого доклада – восполнить этот недостаток информации и внести вклад в обсуждение стратегических вопросов банковского регулирования и надзора, то есть, правил игры и обеспечения их соблюдения, что имеет критически важное значение для обеспечения эффективной работы банковских систем во всех странах.
«Рациональная система регулирования и надзора имеет ключевое значение для создания финансовой системы, которая способна как привлекать частный капитал, так и согласовывать частную инициативу с общественным благом», - заявила ведущий автор доклада, Главный экономист Всемирного банка по региону Европы и Центральной Азии Аслы Демиргюч-Кунт. - «В докладе показано, что универсальных рецептов не существует, и что упрощение регулирования может обеспечить более эффективное соблюдение его норм и улучшить качество надзора в развивающихся странах».
В докладе отмечается, что в странах с низким уровнем дохода коэффициенты достаточности капитала особенно высоки, и это является обнадеживающим признаком, поскольку в условиях слабости надзорного потенциала капитал может сыграть важную роль в смягчении рисков и обеспечении стабильности. Кроме того, более чем в 60 процентах стран с низким уровнем дохода действуют системы прямого страхования вкладов. Это предъявляет самые серьезные требования к разработке и осуществлению, так как в условиях слабости институциональных структур страхование вкладов может стать причиной нестабильности. В докладе подчеркивается, что при разработке мер регулирования необходимо принимать во внимание сложившуюся в стране институциональную среду, потенциал в сфере надзора и используемые банками бизнес-модели.
В мире в целом в период после кризиса банковское регулирование усложнилось, что может повлечь за собой уменьшение прозрачности, усиление регулятивного арбитража и потребность в наращивании ресурсов и потенциала в надзорной сфере. В докладе анализируются два основополагающих элемента реформ в сфере регулирования:
Рыночная дисциплина может содействовать укреплению финансовой стабильности, однако финансовый кризис выявил серьезные проблемы в этой сфере. В последние десять лет почти 30 стран приняли законы, позволяющие в случае кризиса оказывать помощь крупным финансовым учреждениям, не используя при этом средства налогоплательщиков. Вместе с тем по-прежнему налицо серьезные проблемы. Мало что удалось сделать для улучшения ситуации с раскрытием информации о состоянии банков. Резко расширились и масштабы применения систем страхования вкладов. При низком качестве разработки и администрирования эти механизмы могут стимулировать банки к более рискованному поведению, что может стать причиной нестабильности, особенно при отсутствии адекватного надзора.
Меры по регулированию капитала также играют важную роль в управлении риском. Данные по 20 000 банков в 159 странах показывают, что в период после финансового кризиса повысился устанавливаемый регуляторами коэффициент достаточности капитала – соотношение между объемом капитала и взвешенными по риску активами банков. Вместе с тем, причиной этого во многом стало обращение к активам с более низкими весовыми коэффициентами риска, что не всегда достоверно отражает реальные риски и может повышать уязвимость финансового сектора в кризисный период.
